중국, 첨단산업·인프라 강화 '15차 5개년 계획' 발표
전문가 해설
중국의 ‘15차 5개년 계획’은 109개 대형 프로젝트를 통해 첨단산업과 인프라를 동시에 강화하며 경제 구조 전환을 본격화한다는 것이 핵심입니다. 중국 정부는 최근 발표한 ‘15·5 규획(十五五规划)’에서 총 109개의 중대 공정 프로젝트를 제시했으며, 이는 이전 ‘14차 5개년 계획’의 102개보다 늘어난 수치입니다. 특히 이번 계획에서는 체화지능(Embodied AI, 具身智能), 바이오 제조, 그린 수소, 뇌-컴퓨터 인터페이스(Brain-Computer Interface, 脑机接口), 차세대 배터리 등 새로운 산업 분야가 대거 포함되었습니다. 이는 단순한 성장 정책을 넘어 첨단 기술 중심의 산업 구조로 전환하려는 의지를 반영합니다. 전체 프로젝트 중 약 절반에 해당하는 51개가 ‘신질 생산력’과 현대 인프라 구축에 집중되어 있으며, 고속철 ‘8종 8횡’ 네트워크 완성, 해상풍력 1억kW 이상 확대, 원전 설비 1.1억kW 달성 등 구체적인 목표도 제시되었습니다. 또한 5G 고도화(5G-A), 6G 연구, 전국 통합 데이터·컴퓨팅 네트워크(동수서산, 东数西算) 구축, 저궤도 위성 인터넷 확대 등 디지털 인프라 투자도 포함됩니다. 중국 정부는 이러한 프로젝트를 위해 연간 7조 위안(약 1,300조 원) 이상의 투자도 추진할 계획이며, 동시에 ‘응용 시나리오 개방’ 정책을 통해 100개 내외의 대표 산업 적용 사례를 발굴해 신산업 상용화를 촉진할 방침입니다.
제가 볼 때 이번 정책의 본질은 단순한 경기 부양이 아니라 “기술 패권 경쟁에서의 구조적 재편”입니다. 최근 미국과의 기술 경쟁 속에서 반도체, AI, 에너지 전환 분야에서 자립도를 높이려는 흐름과 맞물려 있으며, 특히 Embodied AI나 Brain-Computer Interface 같은 분야는 글로벌에서도 아직 초기 단계라 중국이 선도 기회를 노리는 영역입니다. 동시에 7조 위안 규모의 투자 확대는 부동산 경기 둔화 이후 새로운 성장 동력을 인프라와 첨단산업에서 찾겠다는 신호로 해석됩니다. 다만 이러한 전략은 과잉 투자나 효율성 문제를 동반할 가능성도 있어, 향후 실제 수익성과 민간 참여 확대 여부가 성패를 좌우할 것으로 보입니다.
제가 볼 때 이번 정책의 본질은 단순한 경기 부양이 아니라 “기술 패권 경쟁에서의 구조적 재편”입니다. 최근 미국과의 기술 경쟁 속에서 반도체, AI, 에너지 전환 분야에서 자립도를 높이려는 흐름과 맞물려 있으며, 특히 Embodied AI나 Brain-Computer Interface 같은 분야는 글로벌에서도 아직 초기 단계라 중국이 선도 기회를 노리는 영역입니다. 동시에 7조 위안 규모의 투자 확대는 부동산 경기 둔화 이후 새로운 성장 동력을 인프라와 첨단산업에서 찾겠다는 신호로 해석됩니다. 다만 이러한 전략은 과잉 투자나 효율성 문제를 동반할 가능성도 있어, 향후 실제 수익성과 민간 참여 확대 여부가 성패를 좌우할 것으로 보입니다.
요약
'십오five' 계획안은 '十四五'와 달리 새로운 산업·세대를 열어주는 109건의 거대 프로젝트를 발표했다. 이 프로젝트는 중국식 현대화 건설의 다양한 핵심 분야에 도달하고, 현재 개발을 요구하며, 장래 성장을 촉진할 것이다.
“十五五”规划纲要明确实施的109项重大工程项目，是推动规划落地的重要抓手。这些工程覆盖中国式现代化建设的多个关键领域，既兼顾当前发展需要，也着眼长远发展，将为经济发展和民生改善提供更加有力的支撑。
记者梳理发现，与“十四五”规划纲要相比，109项重大工程中新提及具身智能、生物制造、绿色氢能、脑机接口、新型电池等新产业新赛道，并在新型基础设施建设等方面提出多项工程及具体目标。
引领新质生产力发展
“十五五”规划纲要提出6方面109项重大工程，具体包括：引领新质生产力发展的28项、构建现代化基础设施体系的23项、促进城乡融合发展的9项、保障和改善民生的25项、推动绿色低碳转型的18项、重点领域安全保障的6项。
其中，围绕引领新质生产力发展和构建现代化基础设施体系合计有51项重大工程，占比近半。中金公司分析员伊真真认为，相较“十四五”规划纲要中的102项重大工程，“十五五”规划纲要提出的109项重大工程数量提升、结构优化，突出了对建设现代化产业体系、稳固实体经济根基的重视。
相比“十四五”规划纲要，记者梳理发现，“十五五”规划纲要中新提及具身智能、生物制造、绿色氢能、脑机接口、新型电池等多项新产业新赛道，并部署了这些产业发展的攻坚方向和应用落地的具体场景。
比如，在具身智能方面，“十五五”规划纲要提出，统筹布局具身智能实训场，推进虚实融合的协同训练与进化，深入研究物理人工智能，研发大小脑一体化的具身模型与算法，攻关本体及核心零部件等关键技术，加速人形机器人等各类形态产品升级和应用落地。在脑机接口方面，“十五五”规划纲要提出，加快新型电极与专用芯片等基础软硬件、信号编解码算法、汉语语料数据库等关键技术攻关，推动脑机接口产品在脑疾病诊治、运动康复治疗、健康监测等领域应用。
国联民生证券首席经济学家陶川认为，产业跃升离不开科技的硬核支撑。“十五五”规划纲要新增多项更具前沿突破性的新产业新赛道，凸显了“抢占科技制高点”的决心。当前，科技创新正从补短板转向锻长板，从跟随式转向引领式突破，为产业“抢跑”提供源头活水。
构建现代化基础设施体系
“十五五”规划纲要对“构建现代化基础设施体系”进行了专章阐述，围绕国家综合立体交通网、新型能源体系、现代化水网、新型基础设施等提出多项工程及具体目标。
例如，在交通方面提出，基本建成“八纵八横”高速铁路主通道和国家高速公路网，推进内河高等级航道提质升级，基本建成世界级港口群和机场群。在新型能源体系建设方面，规范有序推进深远海风电开发，海上风电累计并网装机规模达到1亿千瓦以上；积极安全有序推进沿海核电建设，核电运行装机容量达到1.1亿千瓦左右。
在新型基础设施建设方面要求，完善信息通信网络，深化第五代移动通信（5G）、千兆光网规模部署，推进第五代移动通信演进（5G-A）、万兆光网建设发展和第六代移动通信（6G）技术创新，推动移动物联网自主迭代。深入推进东数西算工程，构建多层次算力设施体系和全国一体化算力网。完善民用空间基础设施，统筹建设卫星通信、导航、遥感系统，加快低轨卫星互联网组网。
中国银河证券首席经济学家章俊认为，经过“十四五”时期的建设后，我国大部分主干基础设施网络已基本成型，下一阶段需要更新改造和提质增效。“十五五”规划纲要对基础设施建设更强调集成融合、安全韧性和运营可持续性。
在章俊看来，未来基建发力重点集中在三类方向，包括安全和韧性导向的基础设施，如能源通道、水网体系、综合交通韧性改造和平急两用设施；新质生产力导向的基础设施，如全国一体化算力网络、重大科技基础设施和传统设施的数智化升级；存量更新导向的基础设施，如老旧市政设施改造、交通设施养护更新和城市地下管网升级。
加大场景培育和开放力度
实施重大工程离不开财政预算、政府投资等要素的充足保障。
国家发展改革委主任郑栅洁日前表示，推进109项重大工程和项目，开展一批扩大有效投资行动。比如，推进“六张网”和重点领域建设，“六张网”就是水网、电网、算力网、新型通信网、城市地下管网、物流网，重点领域包括综合立体交通设施，消费、低空、“人工智能+”、教育医疗等基础设施和公共服务设施，初步估算今年这些方面的投资将超过7万亿元。
“从今年拟安排的中央预算内资金、用于‘两重’建设的超长期特别国债、新型政策性金融工具发行规模等综合来看，政策对投资的牵引和支持力度明显更大，体现出积极扩大有效投资、稳定增长预期的战略决心。”广开首席产业研究院院长兼首席经济学家连平认为。
同时，围绕建设现代化产业体系，“十五五”规划纲要还明确了多项支持政策，例如，实施新技术新产品新场景大规模应用示范行动，加大场景培育和开放力度，加快新兴产业规模化发展；建立未来产业投入增长和风险分担机制；发挥国家创业投资引导基金、国家级并购基金作用等。
在场景培育和开放方面，记者了解到，今年将在国家层面推出10个左右重点领域综合性开放场景，探索引入“揭榜挂帅”机制，推动政府、央企国企、事业单位带头开放场景资源；目前，国家发展改革委正在会同科技部、工信部、国务院国资委组织开展国家层面标志性重大应用场景项目申报工作，拟由部门、地方、中央企业等组织推荐一批综合性和高价值应用场景项目，推出100个左右具有引领带动作用的标志性场景项目，以清单形式向社会发布。
记者梳理发现，与“十四五”规划纲要相比，109项重大工程中新提及具身智能、生物制造、绿色氢能、脑机接口、新型电池等新产业新赛道，并在新型基础设施建设等方面提出多项工程及具体目标。
引领新质生产力发展
“十五五”规划纲要提出6方面109项重大工程，具体包括：引领新质生产力发展的28项、构建现代化基础设施体系的23项、促进城乡融合发展的9项、保障和改善民生的25项、推动绿色低碳转型的18项、重点领域安全保障的6项。
其中，围绕引领新质生产力发展和构建现代化基础设施体系合计有51项重大工程，占比近半。中金公司分析员伊真真认为，相较“十四五”规划纲要中的102项重大工程，“十五五”规划纲要提出的109项重大工程数量提升、结构优化，突出了对建设现代化产业体系、稳固实体经济根基的重视。
相比“十四五”规划纲要，记者梳理发现，“十五五”规划纲要中新提及具身智能、生物制造、绿色氢能、脑机接口、新型电池等多项新产业新赛道，并部署了这些产业发展的攻坚方向和应用落地的具体场景。
比如，在具身智能方面，“十五五”规划纲要提出，统筹布局具身智能实训场，推进虚实融合的协同训练与进化，深入研究物理人工智能，研发大小脑一体化的具身模型与算法，攻关本体及核心零部件等关键技术，加速人形机器人等各类形态产品升级和应用落地。在脑机接口方面，“十五五”规划纲要提出，加快新型电极与专用芯片等基础软硬件、信号编解码算法、汉语语料数据库等关键技术攻关，推动脑机接口产品在脑疾病诊治、运动康复治疗、健康监测等领域应用。
国联民生证券首席经济学家陶川认为，产业跃升离不开科技的硬核支撑。“十五五”规划纲要新增多项更具前沿突破性的新产业新赛道，凸显了“抢占科技制高点”的决心。当前，科技创新正从补短板转向锻长板，从跟随式转向引领式突破，为产业“抢跑”提供源头活水。
构建现代化基础设施体系
“十五五”规划纲要对“构建现代化基础设施体系”进行了专章阐述，围绕国家综合立体交通网、新型能源体系、现代化水网、新型基础设施等提出多项工程及具体目标。
例如，在交通方面提出，基本建成“八纵八横”高速铁路主通道和国家高速公路网，推进内河高等级航道提质升级，基本建成世界级港口群和机场群。在新型能源体系建设方面，规范有序推进深远海风电开发，海上风电累计并网装机规模达到1亿千瓦以上；积极安全有序推进沿海核电建设，核电运行装机容量达到1.1亿千瓦左右。
在新型基础设施建设方面要求，完善信息通信网络，深化第五代移动通信（5G）、千兆光网规模部署，推进第五代移动通信演进（5G-A）、万兆光网建设发展和第六代移动通信（6G）技术创新，推动移动物联网自主迭代。深入推进东数西算工程，构建多层次算力设施体系和全国一体化算力网。完善民用空间基础设施，统筹建设卫星通信、导航、遥感系统，加快低轨卫星互联网组网。
中国银河证券首席经济学家章俊认为，经过“十四五”时期的建设后，我国大部分主干基础设施网络已基本成型，下一阶段需要更新改造和提质增效。“十五五”规划纲要对基础设施建设更强调集成融合、安全韧性和运营可持续性。
在章俊看来，未来基建发力重点集中在三类方向，包括安全和韧性导向的基础设施，如能源通道、水网体系、综合交通韧性改造和平急两用设施；新质生产力导向的基础设施，如全国一体化算力网络、重大科技基础设施和传统设施的数智化升级；存量更新导向的基础设施，如老旧市政设施改造、交通设施养护更新和城市地下管网升级。
加大场景培育和开放力度
实施重大工程离不开财政预算、政府投资等要素的充足保障。
国家发展改革委主任郑栅洁日前表示，推进109项重大工程和项目，开展一批扩大有效投资行动。比如，推进“六张网”和重点领域建设，“六张网”就是水网、电网、算力网、新型通信网、城市地下管网、物流网，重点领域包括综合立体交通设施，消费、低空、“人工智能+”、教育医疗等基础设施和公共服务设施，初步估算今年这些方面的投资将超过7万亿元。
“从今年拟安排的中央预算内资金、用于‘两重’建设的超长期特别国债、新型政策性金融工具发行规模等综合来看，政策对投资的牵引和支持力度明显更大，体现出积极扩大有效投资、稳定增长预期的战略决心。”广开首席产业研究院院长兼首席经济学家连平认为。
同时，围绕建设现代化产业体系，“十五五”规划纲要还明确了多项支持政策，例如，实施新技术新产品新场景大规模应用示范行动，加大场景培育和开放力度，加快新兴产业规模化发展；建立未来产业投入增长和风险分担机制；发挥国家创业投资引导基金、国家级并购基金作用等。
在场景培育和开放方面，记者了解到，今年将在国家层面推出10个左右重点领域综合性开放场景，探索引入“揭榜挂帅”机制，推动政府、央企国企、事业单位带头开放场景资源；目前，国家发展改革委正在会同科技部、工信部、国务院国资委组织开展国家层面标志性重大应用场景项目申报工作，拟由部门、地方、中央企业等组织推荐一批综合性和高价值应用场景项目，推出100个左右具有引领带动作用的标志性场景项目，以清单形式向社会发布。